技術(shù)分析最早起源于1868年，是日本米市的商人用來記錄米市的行情與價格波動，后因其細膩獨到的標畫方式由美國期貨投資專家史蒂夫·尼森出版《日本K線圖技術(shù)》正式的出現(xiàn)在公眾的視野。同時也進入了百家爭鳴階段，最著名的道氏理論，江恩理論，波浪理論等等也相繼而出形成了第一代技術(shù)分析方式。

目前市面大多的技術(shù)分析都是通過總結(jié)歷史數(shù)據(jù)來預(yù)測未來的走勢，我們暫且稱之為第二代技術(shù)分析方式。他們大致可以分成倆類：

一類是先確認短期趨勢再尋找點位，當然也有用基本面來確定短期趨勢的方式。

第二類是多個指標再一個周期或不同周期出現(xiàn)共振入場，通?？紤]日內(nèi)趨勢

確立趨勢和入場點位的方式方法太多這里沒辦法詳細的總結(jié)，大致可以總結(jié)成，形態(tài)、位置、空間、時間這三種。這種技術(shù)分析優(yōu)點在于簡單易學易懂，但是當行情整體節(jié)奏出現(xiàn)變化的時候可能就會出現(xiàn)失效的情況。即使是高手,也時常會困惑：難道市場原趨勢改變了嗎？為什么出現(xiàn)了意想不到的上漲或下跌？誰在買入和賣出？大資金是在洗盤還是震倉,是增倉還是出貨？

所以2003年演變出第三代技術(shù)分析方式以訂單流和盤口分析為代表的新型技術(shù)分析方式。

訂單流的基礎(chǔ)在于足跡圖和VP的使用，雖然可以看到每根K線的多空博弈情況，但是依然沒有解決隱藏在水下冰山訂單的情況，因為看不見的潛在的伏擊者，機構(gòu)交易員們2004年就演出生第四代技術(shù)分析版本。DOM（盤口分析）他彌補了訂單流的弊端，可以實時查看Comex的主動被動訂單，市場深度掛單，撤單等更詳細的的數(shù)據(jù)。DOM的出現(xiàn)雖然可以更好的彌補訂單流的缺點，但是DOM（盤口分析）應(yīng)用起來的難度也很大，導致很多人使用出現(xiàn)千人千觀（觀點）的情況。

再到2016AI的出現(xiàn)，AI也是演變倆條路一種是量化AI，一種是神經(jīng)遞進算法AI，一般來說量化分析我認為還是沒解決一個根本問，它只是統(tǒng)計了更大更多的數(shù)據(jù)，但是未來的金融行為能被量化嗎？所以量化的缺陷沒有很好的解決行情隨機性的問題。神經(jīng)遞進算法數(shù)據(jù)目前還是處于發(fā)展的初期邏輯上他比量化更加兼顧性的考慮到交易市場的隨機性和交互性，簡單的建模為狀態(tài)獎勵策略狀態(tài)動作價值函數(shù)到最后的性能評估。（如下圖）

不過運行初期神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)的過程中發(fā)現(xiàn)一個很有意思的情況，就是經(jīng)過不斷訓練的神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)越來越不愿意交易，甚至到最后不在交易了。其實也不難理解，我們身處于二級市場，天然就弱勢于一級市場，弱勢于莊家、游資或者利用專屬網(wǎng)絡(luò)剝頭皮交易的人。畢竟牛頓說過我能算出天體的運行軌跡但我算不出人類的瘋狂。